Если внимательно рассмотреть «образ действий» сегодняшних интернет-гигантов – таких как Google, Facebook, Twitter, Uber или Airbnb – можно заметить, что всех их объединяет одна общая черта: ценность этих платформ напрямую связана с вовлеченностью пользователей. За последние 20 лет экономика постепенно отошла от традиционной модели централизованных организаций, где крупные операторы, зачастую занимающие доминирующее положение, отвечали за предоставление услуг группе пассивных потребителей. Сегодня мы движемся к новой модели все более децентрализованных организаций, где крупные операторы отвечают за агрегацию ресурсов группы людей для предоставления услуг гораздо более активной группе потребителей. Этот сдвиг знаменует появление нового поколения “дематериализованных” организаций, которые не нуждаются в физических офисах, активах или даже сотрудниках.
В настоящей статье мы рассмотрим, как децентрализация может преобразить один из старейших финансовых инструментов, применяемых в сделках – здесь нас, в частности, интересует вопрос безопасности при инвестировании в ICO-проекты и то, каким образом с этой целью можно использовать данный инструмент. Речь идет о сервисе.
Что такое эскроу
Эскроу в классическом понимании англо-саксонского права – это счет третьей стороны. В чистом виде эскроу, или условное депонирование, означает удерживание средств при проведении сделок доверенной третьей стороной до тех пор, пока все их условия не будут удовлетворены. Слово происходит от старого французского слова escroue, которое переводится как “клочок бумаги” или “свиток пергамента”, что указывает на действие, которое совершается третьей стороной до завершения сделки. Эскроу-агент, буквально, держит в руках решение об оплате.
Эскроу является очень важной технологией, обеспечивающей доверие между сторонами, и в ряде стран стал стандартом качественного сервиса. Благодаря этому механизму контроль над денежными средствами переходит от покупателя к независимому агенту. Независимый агент, т.е. владелец депозитного счета, обеспечивает контроль над тем, чтобы ассигнования осуществлялись в соответствии с согласованными между сторонами, заключившими сделку, условиями.
В своем изначальном виде эскроу представляет собой сервис, являющийся доверенной стороной как для продавца, так и для покупателя, предоставляя им отдельный счет, на который вносятся залоговые суммы, обеспечивая сбор и хранение данных об условиях сделки и их выполнении. Также эскроу-сервис берет на себя функцию урегулирования спорных ситуаций, когда стороны по каким-либо причинам не могут договориться.
Как работает эскроу в интернете
В интернете эскроу-сервисы работают давно и вполне успешно. В частности, эскроу пользуются все уважающие себя крупные ритейлеры вроде Amazon и AliExpress. Есть определенные виды эскроу, которые очень трудно реализовать без доверенной стороны. Например, система депонирования, которая отправляет платеж только в том случае, если продавец предоставил подтверждение доставки, была бы невозможна без доверенного третьего лица.
В разрезе разговора об ICO, эскроу помогает искоренить скам и потерю инвестированных средств, вследствие невыполнения проектами своих обещаний.
Работает схема следующим образом: средства, полученные от инвесторов, не передаются стартапу непосредственно по их поступлении, а переходят к независимой третьей стороне, которая хранит их до тех пор, пока проект не выполнит обещаний, заявленных на старте. Как правило, средства передаются проекту не все сразу, а поэтапно, по мере претворения в жизнь пунктов, обозначенных в дорожной карте проекта.
Технически, это выглядит следующим образом. Собранные деньги концентрируются на счету кошелька с мультиподписью, доступ к которому имеют эскроу-агент (как правило, не менее двух) и команда проекта. Функция агента заключается в проверке выполнения требований контракта, соблюдения сроков и т.д. В случае выполнения обещаний стартапу предоставляется доступ к части средств на кошельке, соответственно настоящему этапу проекта.
Эскроу также решает немаловажный вопрос, волнующий инвесторов после сбора денег: насколько правильно они расходуются, на что идут? Если команда начнет делать что-либо, не прописанное в условиях ICO, средства на счету замораживаются с целью дальнейшего возврата инвесторам.
Гарантирует ли эскроу-сервис сохранность вложений?
Увы, это не так. Конечно, данный механизм значительно повышает вероятность успеха инвестирования, однако возможность мошенничества в данном поле по-прежнему присутствует. Человеческий фактор в виде сговора, ошибки и халатности – при выборе эскроу-агента нужно соблюдать предельную внимательность для того, чтобы не оказаться заложником всех этих неприятных явлений.
Классический пример проблемы централизации эскроу – захват и последующее
закрытие даркнет-рынка Silk Road в октябре 2013 года, приведшее к потере 3,6 млн $, депонированных в эскроу-сервисе на сайте. Централизованное эскроу представляет собой своего рода техническую уязвимость, точку отказа в традиционной модели депонирования.
Децентрализация эскроу
Проблема решается путем децентрализации эскроу. Вообще, переход от централизованного депонирования к децентрализованному являет собой одно из ключевых направлений технологических инноваций.
Децентрализованный эскроу – это независимый механизм, устраняющий человеческий фактор путем исключения рисков, связанных с нечестным ведением бизнеса конкретными лицами, оказанием разного рода давления и прочими непредсказуемыми событиями. Децентрализация эскроу передает управление процессом в руки самих инвесторов. Обладатели токенов сами решают, правильно ли ведется бизнес, в который они вложились, и целесообразно ли дальнейшее его финансирование.
Плюсы децентрализации для сообщества инвесторов несомненны. В частности, речь идет о легкости и эффективности процесса принятия решений, его оперативности и объективности. Вероятность принятия правильного решения повышается в разы.
Децентрализованный эскроу-сервис для ICO инвестирования от Descrow
Проект Descrow начался с понимания критической уязвимости, лежащей в основе всех проектов ICO: смарт-контракты не могут оценить выполнение условий со стороны стартапа. Депозитарии, которые обычно участвуют в кампаниях по решению этой проблемы, имеют упомянутый выше недостаток – человеческий фактор.
Таким образом, все плюсы децентрализованной блокчейн-технологии в данном конкретном вопросе не работают, поскольку здесь мы по-прежнему зависим от человеческого фактора. Дело в том, что децентрализованное пространство нуждается в децентрализованных же методах регулирования, и проект Descrow является таким методом.
Платформа для ICO-инвестирования от Descrow включает в себя встроенный инструмент, посредством которого инвесторы могут контролировать свои средства самостоятельно, в децентрализованном порядке. Descrow будет первым в мире проектом, гарантирующим независимость депонирования и единственным децентрализованным решением для прозрачного и справедливого использования средств после закрытия ICO.
Проект полностью исключает из механизма депонирования посредников (эскроу-агента). Платформа Descrow предоставляет инвесторам возможность участвовать в жизни проекта, которому они доверяют свои деньги. Если большинство владельцев токенов решат, что проект не выполняет свои обязательства, они могут проголосовать за прекращение дальнейшего финансирования и возврат своих средств. Этот инструмент полезен и для стартапов: реализация децентрализованного механизма эскроу в ICO-кампании значительно повышает уровень доверия и лояльности со стороны инвесторов.
Решение об очередном этапе финансирования конкретной кампании в рамках платформы будет приниматься большинством голосов, принадлежащих инвесторам. Таким образом, скам-проекты, не собирающиеся фактически реализовывать свою дорожную карту, будут отсеяны, при этом на передний план выйдут те, что будут готовы оправдать возложенное на них доверие уже на начальном этапе.
Важной деталью, исключающей централизованную точку отказа, является то, что средства, депонированные для очередного этапа финансирования, будут храниться не в общем смарт-контракте, а в личных кошельках инвесторов-владельцев личных ключей. Таким образом, с уникальным инструментом Descrow инвестор становится ключевым звеном, регулирующим рынок ICO и оказывающим непосредственное влияние на чистоту этого рынка.