Преамбула

В прошлых статьях я уже делился, как:

1. Пришёл к разработке собственного арбитражного бота под Solana;

2. Разобрал механику ценообразования на DEX — от Raydium до Meteora и Orca и другие. Даже запускал тестовый пул, заносил ликвидность, проводил свопы — всё это с реальными скриншотами и расчётами, чтоб наглядно показать как все работает;

3. В Своём канале писал длинный пост-обзор с анализом арбитражных кошельков, которые стабильно тянут по $50–$70k в месяц (и местами выстреливают на $20k с одной транзакции).

Но сегодня тема совсем другая.

Я давно хотел написать про скам. Не в духе “10 способов, как тебя обуют”, а про одну конкретную схему, на которую я сам наткнулся ещё до того, как начал писать своего арбитражного бота.

В то время я активно мониторил блокчейн Solana, искал закономерности в пампах щиткоинов, следил за кошельками, анализировал ранние входы и выходы, чтоб найти способ зарабатывать на этом. В процессе заметил интересный паттерн и решил проверить: а можно ли переиграть тех, кто этот скам запускает? На тот момент я ещё не знал, что это скам и решил, что нашёл золотую жилу ? 

Честно? Иногда получалось. Примерно в 40% случаев. Но винрейт оказался недостаточным, чтобы выжать плюс в долгосроке.

Зато — отличный опыт. И теперь я понимаю, как эта схема устроена изнутри. При желании могу даже повторить, и по прочтению статьи — вы тоже сможете либо повторить либо обезопасить себя. Тут я вам просто даю инфу, но я вам не моральный наставник..

? В статье покажу:

? Как именно выглядит и запускается такая история;

? На что она рассчитана;

? И почему даже при хорошей подготовке шансы в ней не на твоей стороне. (и никогда не будут)

С чего все началось

? В тот момент я активно мониторил блокчейн Solana 

• Через DexScreener и GMGN;

• Искал щиткоины, ранние токены, мониторил пары по ликвидности и объёму;

• Следил за динамикой цены, пытался понять, откуда растёт, почему дропается и что происходит внутри.

Я буквально сутками сидел и вручную трекал новые пары, открывал их в Solscan, переходил на кошельки, смотрел транзакции вглубь — на день, неделю, месяц назад. Анализировал поведение конкретных пользователей и искал закономерности.

? Пытался вычленить стратегии

• Найти early birds;

• Когда и как они заходят и выходят из монеты;

• Можно ли это как-то автоматизировать или повторить вручную.

Это было одновременно дико познавательно и дико выматывающе. Но без толку не прошло. 

Именно благодаря этому опыту я:

• Протестировал десятки ботов с рынка;

• Нашёл одну интересную арбитражную лазейку;

• Написал своего арбитражного бота;

• Успел заработать… и потом потерять 80% профита обратно.

Опыт за деньги (буквально)

Я заранее выделил себе на всё это “обучение” бюджет в ~$3,000. Это были деньги, которые я был готов потерять в ноль — ради опыта.

В этот период я:

• Покупал откровенный шит, пытаясь рассмотреть закономерности и схемы;

• Заходил в стейкинги с подозрительными и нормальными условиями;

• Тестировал копитрейдинг, алготрейдинг;

• И просто пытался руками понять: что работает, что — нет.

(Все это исключительно на DEX)

В итоге:

• Остался даже в небольшом плюсе;

• Но главное — получил кучу практики и понимания, как это всё устроено.

Этот период длился месяца 3. Потом я переключился на разработку бота и сосредоточился на архитектуре и тестах.

Скоро планирую снова вернуться в «поля», чтобы проверить пару свежих гипотез. Но сейчас приоритет — запуск MVP бота в паблик.

Как я наткнулся на скам-схему

Когда я активно исследовал токены в Solana, я фильтровал их по разным параметрам, чтобы находить интересные случаи для анализа. Использовал такие фильтры, как:

• Рыночная капитализация (market cap);

• Ликвидность;

• Активность и количество транзакций;

• Популярность токена;

• Дельта роста (насколько резко он вырос за короткий промежуток);

• И другие метрики...

? Что меня зацепило

В какой-то момент я наткнулся на токены с аномальными показателями. Конкретно — рост маркет-капа в 4 миллиарда раз. Таких токенов было буквально несколько на весь рынок.

Поясню: это не значит, что в них залетели миллиарды долларов ликвидности. Просто условно цена могла быть $0.000000001, а стала $4 — вот тебе и рост в миллиарды раз. Но выглядело это, мягко говоря, эффектно и вызывало интерес.

Кроме того, график был… слишком “идеальный”: с момента запуска токена — устойчивый, плавный рост вверх. Такое поведение выглядело подозрительно предсказуемо, но и заманчиво. 

Пошёл анализировать и увидел, что:

• в пуле постоянно проходят транзакции на покупку и продажу;

• некоторые кошельки закупаются и через 10–15 минут фиксируют прибыль — по $50–100 за сделку;

• судя по истории, кто-то стабильно гоняет туда-сюда и зарабатывает;

• подавляющая часть скорее просто покупала на небольшие или огромные суммы и удерживали.

Я наивно решил, что нашёл золотую жилу.. и сейчас аккуратненькое сделаю профита ?

? Что я сделал

Я решил протестировать гипотезу: купил токенов на $40, с расчётом подержать минут 10 и продать дороже.

Проходит 3 секунды — и цена просто падает в ноль.

Market cap — с нескольких миллиардов (или миллионов, неважно) — улетает до трёх долларов.

Вот тут мне стало реально интересно, что за хрень только что произошла.

Да, потерял немного — $40. Но раздражение было не из-за суммы. На фоне того, что буквально за пару часов до этого я гонял щиткоины несколько часов к ряду, обновлял стату каждые 5 секунд, и наторговал около $120.. И тут — бац. Треть от того, что только что заработал за несколько часов — просто исчезает за 3 секунды.

Было около 4 утра, и я понял, что лечь спать уже не получится. Надо разобраться.

? Почему это удивило и зацепило

Раньше я таких вещей не встречал. Да, видел, как токены могут проседать в 5–10 раз за час или даже за 20 минут — нормальная волатильность для щиткоина. Но чтобы полный обвал в ноль за 3 секунды — никогда раньше не видел.

Я понял, что наткнулся на что-то совершенно другое. На что-то, что выглядело для меня (как для юзера) как “рабочая” схема заработка, но по факту оказалось — тонко замаскированным скамом. Причём очень эффективным, контролируемым и беспроигрышным — как я выяснил позже. 

Я начал разбираться глубже — что именно происходит в таких схемах под капотом, кто на этом зарабатывает и как это вообще устроено.

Коротко - в чем суть и как это устроено

Перед тем как перейти к разбору схемы на скриншотах, хочу коротко объяснить, как она работает — чтобы у тебя сложилась общая картина. А в следующем разделе мы прямо в лайве вместе найдём одну из таких схем на Dexscreener и разберём её по шагам.

? Общая идея схемы

Для реализации этой скам-схемы автору нужна приличная ликвидность — от 100 до 500 тысяч долларов. Эти деньги используются как для создания пула, так и для имитации активности ("бустов").

Схема строится по следующей логике:

1. Создание токена

   • Выпускается токен с нуля — это занимает пару минут и стоит условные копейки.

   • Можно задать любое имя, символ, иконку — всё выглядит красиво.

2. Создание пула ликвидности

   • Например, добавляется 1 миллиард новоиспечённых токенов и 1650 SOL (примерно $250,000).

   • Таким образом формируется начальная цена токена и маркеткап.

3. Имитация роста

   • Создаются сотни фейковых кошельков.

   • Из основного кошелька туда перекидываются SOL: от пары центов до пары тысяч.

   • Эти кошельки делают "покупки" токена из пула, поднимая его цену и маркеткап.

   • Маркеткап растёт, график — красивый, стабильный, восходящий.

4. Выход в топ Dexscreener и других трекеров

   • За счёт роста цены и высокой ликвидности токен попадает в топовые разделы.

   • Визуально выглядит как многообещающий трендовый токен.

   • Некоторые антискам-фильтры (например, в gmgn) он проходит.

5. Завлечение жертв

   • Пользователи видят красивый график, активность, приличную ликвидность и заходят в пул.

   • Покупают щиткоин за реальные SOL, надеясь на рост.

6. Резкий выход

   • Когда в пуле накопилось достаточно SOL от пользователей, чтобы покрыть расходы и выйти в плюс — автор схемы просто выводит всю ликвидность.

   • Курс токена падает до нуля.

   • Щиткоины, которые остались у жертв, больше ничего не стоят и никогда не смогут быть проданы.

? По поводу создания токенов

Когда я писал своего арбитражного бота, параллельно реализовал ещё несколько смарт-контрактов:

• для создания кастомных токенов;

• их выпуска и распределения;

• перевода между кошельками;

• настройки метаданных, логотипа и названия;

Процесс оказался предельно простым: буквально 1–2 команды — и у тебя свой “ShibaSolDogeElon” в обороте, хоть завтра на листинг. Всё это делается почти бесплатно и за пару минут. Минт-аккаунт будет, конечно, новым, но на глаз у обычного пользователя — токен выглядит абсолютно легитимно.

? Почему схема работает

• Автор владеет всей ликвидностью.

• Он создаёт и токен, и пул, и всю искусственную торговую активность.

• Он контролирует всё: цену, график, тайминг, масштаб.

Вывод ликвидности возможен в любой момент — автор просто снимает свои деньги из пула. В этот момент всё обнуляется.

? Почему это сложно заметить новичку

• Цена токена растёт плавно и предсказуемо.

• График выглядит "живым" — видна активность, частые покупки/продажи.

• Маркеткап — огромный (из-за хитрого старта с миллиардами токенов и сильной ликвидностью).

• Проверка на антискам-фильтрах часто проходит — т.к. нет больших холдеров.

• Внешне всё похоже на щиткоин, залетающий в тренд.

? А можно ли на этом заработать?

Теоретически — да, если:

• Купить на самом старте (буквально через пару минут после запуска).

• Продать до того, как автор схемы выведет ликвидность.

Но на практике:

• Ты не знаешь, когда именно он это выведет ликвидность.

• Потенциал прибыли: максимум x3–x4.

• Потенциальный убыток: 100%.

• Винрейт у случайного пользователя — 10–20% максимум.

? Математика плохая:

• В среднем шанс заработать — 1 из 5 (или хуже).

• Потенциальный выигрыш: x3.

• Потенциальный проигрыш: x0.

Такой риск/ревард неиграбелен в долгосроке вообще. Ты абсолютно точно будешь в минусе.

? Почему схема масштабируется

• Всё автоматизировано: новые токены, новые пулы, новые фейковые транзакции.

• Запускается каждые 30 минут — 1 час.

• Из-за количества жертв и объемов SOL в сети — работает до сих пор.

В следующем разделе покажу на конкретном примере, как вся эта схема выглядит в лайве — с gmgn.ai, Solscan и комментариями по каждой транзакции.

Смотрим на скам-схему в лайв режиме

Заходим на gmgn , открывает табу "trending", сортируем "market cap" и видим в топе новоиспечённый токен "Truth" - видимо закос под токен Трампа и его соц сети. Первый токен видимо реально Трампа, график адекватный, срок жизни 3 месяца.. А вот второй живёт всего 9 часов, маркеткап нереалистично высокий, рост прям ракета spaceX на марс. (оставил на него ссылку — когда будете читать статью, зайдёте посмотрите на график — он уже скорее всего упадёт в ноль)

Открываем токен, на что стоит обратить внимание:

• сверху видно, что все сам-фильтры пройдены. Аудит на сожжение токенов, топ держателей нет особо, снайперы удерживают монеты а не продали сразу;

• огромный маркет кап. Для щиткоина просто зверски не реалистичная цифра; 

• то-же самое по ликвидности. Для токена, которому 9 часов — это ту мач;

• чуть больше 1000 холдеров;

• график стабильно растёт;

• внизу история транзакций - если полистаем, то увидим большую активность.

? Что бросается в глаза при открытии токена

Открываем токен в gmgn (или аналогичном инструменте) — и на первый взгляд всё выглядит слишком хорошо. Вот что я сразу отмечаю:

1. Все антискам-фильтры пройдены. Токен якобы безопасен: сожжённая ликвидность, нормальное распределение холдеров, нет “топ-держателя”, у которого 90% токенов, снайперы (которые купили в первые секунды) не слили сразу, а продолжают держать. Всё это создаёт ложное ощущение прозрачности и доверия.

2. Маркеткап зашкаливает. Сумасшедшая цифра, которая никак не вяжется с реальностью для проекта, которому… 9 часов от роду. Типа, “вчера родился — сегодня дороже половины CoinMarketCap”. Ну смешно же.

3. Ликвидность тоже подозрительно высокая. Для свежего токена ликвидка в сотни тысяч долларов — это уже прямой красный флаг. Ни один честный проект не будет так делать. Это делается специально — для имитации “надежности”.

4. Холдеров чуть больше 1000. Не супер много, но и не мало. Как раз столько, чтобы токен не выглядел “мертворождённым” — и вызывать у тебя FOMO, если ты “вдруг не успеешь”.

5. График как по учебнику. Идеальный “поход вверх”, без резких дампов, плавный, будто выведен циркулем. Уж слишком красиво для дикого рынка, где щитки обычно летают вверх-вниз по 50% за минуту.

6. История транзакций внизу. Живой поток операций: кто-то покупает, кто-то продаёт, движения идут каждую минуту. Кажется, что токен действительно “живой” и им торгуют — а на деле это часто просто срежиссированная движуха фейковых кошельков.

? Поглядим, кто всё это замутил

В правом нижнем углу легко найти:

• адрес контракта пула;

• адрес создателя токена (автора схемы).

Ну а мы же не гордые — заглянем на огонёк, что там да как. Кто именно поднял этот цирк, какие ещё токены выпускал, как двигал ликвидность. Иногда можно найти целую галерею однотипных скамов — один и тот же человек гонит эти схемы каждые полчаса под копирку.

? Смотрим, что под капотом — Solscan в помощь ?

Открываем оба контракта:

1. Пул ликвидности

2. Контракт токена

Начнём с пула

Заходим в Solscan — и сразу видим:

• Баланс токенов в пуле: всё вроде солидно, токен + SOL.

• Платформа — Raydium AMM V4, самый старый и простой тип пула. Работает стабильно, зато уязвим для подобных схем.

• Количество транзакций — дикое. Пулу всего 9 часов, а уже столько активности, что долистать до самой первой транзакции — это отдельный квест. Если решишь прокликать вручную — готовься залипнуть на пару часов. Или даже на сутки.

? Смотрим пул в самом Raydium

Открываем этот же пул уже через интерфейс Raydium.

На что сразу хочется обратить внимание:

• Комиссии обмена выглядят внушительно, но не ведитесь — это иллюзия.

• Большая часть этой суммы — результат фейковых обменов, которые сам автор и совершал со своих фейковых кошельков.

• То есть, по факту он просто перевёл деньги сам себе, а комиссия капнула “для красоты”.

? На первый взгляд — пул выглядит живым и активным. Но вся эта активность — искусственная, нужная только для того, чтобы приманить настоящих пользователей.

? Ищем следы создателя

Теперь посмотрим на автора в том-же Solscan.

Переходим в историю транзакций и откатываемся в самый-самый низ, к самой первой операции. Нас интересует — откуда вообще взялся этот токен и кто его выпустил.

Первая транзакция — перевод 11 SOL на аккаунт, с которого был создан токен.

Открываем этот кошелёк и сразу видим:

• тысячи транзакций;

• куча токенов на балансе;

• переводы на 250 SOL, 1700 SOL, 1500 SOL — и это только то, что видно сходу;

Выглядит солидно — вполне тянет на основной кошелёк автора схемы.

? Следим за движением средств

Давайте посмотрим, куда ушли те самые 1700 SOL.

Открываем адрес получателя — и сразу бросается в глаза:

• баланс кошелька — 4000 SOL, то есть примерно $700,000 на момент написания статьи.

• множество входящих переводов с разных адресов.

• активная история взаимодействий с пулами и контрактами.

Похоже, мы вышли на основной аккаунт скамера — именно с этого адреса он заливает ликвидность, создаёт пулы и координирует всю схему.

Дальше можно уже просто открыть историю транзакций и самостоятельно убедиться — всё на поверхности.

Я открыл первые 5 переводов — и картина, мягко говоря, красноречивая:

• Все взаимодействия идут с токенами-схемами;

• Один из них — Truth, с которого мы и начали;

• Остальные — абсолютно такие же: идентичный график, те же метрики, та же механика.

Скрины прилагаю ниже — можно сравнить.

Сами посмотрите, тут без иллюзий: человек или команда просто запускает одну и ту же схему по кругу, каждый раз под новым названием.

https://gmgn.ai/sol/token/49SVBWdnPfrYzE7JgRTHnnYe6ogQ8tEFw8uZwQfMZ1ZV

https://gmgn.ai/sol/token/6g68oVcrP66HVzzxKqEUPpurTAm8Xxgq8M5GeGeoHb9F

https://gmgn.ai/sol/token/49SVBWdnPfrYzE7JgRTHnnYe6ogQ8tEFw8uZwQfMZ1ZV

https://gmgn.ai/sol/token/4R41guMKkZ3BSu2XDybzWsHdPnJA8hhGA93aiVNKt1S4

https://gmgn.ai/sol/token/49SVBWdnPfrYzE7JgRTHnnYe6ogQ8tEFw8uZwQfMZ1ZV

Для полноты картины — вот несколько других токенов, запущенных тем же автором. Всё та же схема:

• Заливается ликвидность;

• Запускается рост цены за счёт фейковых покупок;

• Визуально — аккуратный график, привлекательные метрики;

• На деле — тот же самый развод, только под новым именем.

Ссылки на скрины и адреса ниже — можно глянуть, сравнить и убедиться, насколько всё шаблонно.

WLFI

LAUNCHCOIN

Вывод

Скам в Solana — это не редкость, а отлаженная регулярная схема, где авторы скамов действуют по шаблону: дёшево создают токен, заливают в пул фейковую ликвидность, поднимают цену своими же транзакциями и дожидаются момента, когда в проект начнут заносить настоящие деньги. Всё это — на потоке, каждые 30–60 минут, без выходных.

Всё устроено настолько “гладко”, что большинство жертв даже не догадываются, что участвуют в заранее спланированной ловушке.

? Как работает схема в двух словах:

1. Создаётся токен (буквально за $0.0001 и 2 минуты);

2. Заливается крупная ликвидность (1000–2000 SOL);

3. В пул добавляются миллиарды токенов по мизерной цене;

4. Через сотни фейковых кошельков токен начинают активно “покупать” — цена и маркеткап растут;

5. Токен попадает в топы Dexscreener и вызывает интерес у реальных трейдеров;

6. Жертвы заходят, думая, что поймали ранний рост;

7. Когда общая сумма вложений превышает затраты скамера — он выводит всю ликвидность;

8. Цена падает в 0, маркеткап обнуляется, жертвы остаются с “мёртвым” активом.

? Почему это работает?

Потому что визуально всё выглядит как “перспективный щиткоин”:

• плавный и стабильный рост графика;

• огромный маркеткап (искусственно завышенный);

• высокая ликвидность (на деле подконтрольная автору);

• пройдены фильтры на снайперов, топ-холдеров, аудит и пр.;

• активные покупки и транзакции (на деле фейковые).

? Все “признаки надёжности” можно подделать:

• График — рисуется покупками с фейковых кошельков;

• Объём торгов — создаётся вручную;

• Ликвидность — просто заливается скамером и остаётся под его контролем;

• Маркеткап — зависит от текущей цены × общего числа токенов, а не от реальной стоимости;

• Фильтры (анти-скам) — легко обходятся: токены размазаны по кошелькам, снайперы “держат” позиции, нет крупных холдеров.

? Что важно понять:

• Вы не сможете заранее узнать, когда именно автор выведет ликвидность;

• Уйти с профитом можно только случайно. Стратегия “поймать волну” — это чистый рандом;

• Потенциал роста токена обычно ограничен ×3–4, а шанс потерять — 100%;

• На практике винрейт по таким сделкам — не больше 10–20%, из-за жадности и задержек;

• Соотношение риск/доходность — не в вашу пользу.

? Как не попасться:

• Проверяйте: кто создал пул, откуда пришла ликвидность, как давно токен существует;

• Не ведитесь на график и маркеткап — это иллюзия;

• Смотрите в Solscan: куда идут крупные переводы, что делает создатель;

• Не трогайте токены, у которых нет смысла, команды и внятного назначения;

• Если и играете — как в казино: с минимальной суммой и полной готовностью потерять её.

Итого:

Эта статья — не “антигайд по инвестициям”, а попытка показать механику развода изнутри.

Чтобы ты сам мог отличить органический рост от постановки.

Чтобы мог принимать решения не на эмоциях, а на данных.

И чтобы в следующий раз, увидев красивый график на фоне 7-значного маркеткапа, не влететь в ту же ловушку.

Мои соц сети

• Telegram Channel

• Instagram

• Linkedin